Během posledních tří let patřilo palladium ke komoditám s nejvyšším růstem cen. Celkově vzrostla hodnota palladia o 160 %. V desetiletém horizontu vzrostlo palladium o neuvěřitelných 430 %.
Koncem roku 2017 překročila cena jedné unce tohoto drahého kovu cenovou hranici 1 000 USD. Počátkem ledna 2020 překročila cena za unci 2000 USD. 16.3.2020 zažilo palladium nejprudší pokles za posledních 9 let. I tak se cena jedné unce palladia pohybuje okolo 2234 USD.
Palladium tak dosahuje svých all-time high cen a momentálně je palladium dokonce dražší než zlato. Jaké jsou tedy důvody tohoto silného nárůstu ceny palladia a jak můžete do palladia investovat právě vy? Pokud hledáte brokera pro obchodování akcií, klikněte zde.
Fakta o palladiu
Palladium je stříbrně bílý prvek platinové skupiny, který je o polovinu lehčí než platina. Chemická značka je Pd a atomové číslo má 46. K extrakci palladia došlo poprvé v roce 1803. Své uplatnění nachází zejména při výrobě průmyslových katalyzátorů, při výrobě slitin používaných v dentálním zdravotnictví a při výrobě bižuterie.
Palladium a palladiové slitiny se v přírodě nacházejí zejména v říčních sedimentech. Velká ložiska se nalézala na Uralu, v Severní a Jižní Americe, Austrálii a Etiopii. Většina těchto ložisek je však považována za vyčerpaná nebo ekonomicky nevýhodná.
Hlavním zdrojem palladia je v dnešní době tedy zejména extrakce z mědi, niklu, olova a stříbra. Dvěma hlavními producentskými státy jsou Rusko a Jižní Afrika, ze kterých pochází téměř 80 % světové produkce. Menšími producentskými státy jsou pak Kanada, USA a Zimbabwe.
Více než 90 % nalezených světových zásob je uloženo v Jižní Africe. Další velká, dosud nenalezená ložiska se však podle předpokladů nachází v Rusku.
Vysoká poptávka po palladiu v průmyslu
Po palladiu je ve srovnání s jinými vzácnými kovy, jako je zlato, stříbro a platina jednoznačně nejvyšší poptávka v průmyslu. Jedním z důvodů je to, že kov má mezi niklovými kovy nejnižší hodnotu tání a také je velmi reaktivní. Více než dvě třetiny vyrobeného palladia se používají k výrobě katalyzátorů pro osobní automobily a tento poměr se neustále zvyšuje.
Podle odhadů analytiků Bankhaus Julius Baer se počet vyrobených aut s palladiovými katalyzátory zvýší do roku 2025 z aktuálních 76 milionů na více než 90 milionů vozů. Palladium se dále používá v elektronickém průmyslu, v chemickém průmyslu, v lékařských technologiích a ve výrobě šperků.
Palladiové akcie těží z dieselového skandálu
Dieselový skandál byl jedním s nejvíce diskutovaných ekonomických témat posledních 2 let. Manipulace s výfukovými plyny vozů Volkswagen a dalších výrobců automobilů v roce 2015 přinesla skepsi do trhu s dosud velmi oblíbeným dieselovým pohonným systémem a způsobila silné turbulence v cenách automobilů.
Zákaz jízdy v centrech některých měst kvůli vysokému znečištění vedlo k propadu produkce a prodeje dieselových vozů.
Asi se ptáte, co má tento fenomén společného s investicemi do palladia? Odpověď je poměrně jednoduchá. Využití benzínu jako paliva v automobilovém průmyslu je zdaleka nejdůležitějším uplatněním této komodity. Palladium filtruje až 90 % škodlivých výfukových plynů a přeměňuje je na méně škodlivé substance.
To je důvod, proč palladium těží ze situace, kdy dieselové motory ustupují benzinovým. Vzhledem k tomu, že palladium je velmi nedostatkové zboží, není divu, že většina palladiových akcií je v silném uptrendu.
Investice do palladia
Do palladia lze investovat více způsoby. Vedle akcií palladiových těžařů jsou častým způsobem investice do palladia futures kontrakty či palladiové ETF.
Možnosti investice do palladia
- Futures na palladium – Futures na palladiový index NYMEX. Tento futures kontrakt má pákový efekt 100. Smlouva nemá fyzickou dodávku.
- ETF na palladium – Kromě toho je možné investovat do palladia prostřednictvím ETF. Vzhledem k předpisům je v současné době pro evropské investory dočasně nemožné investovat do amerických ETF. Existují však i evropské alternativy.
- Palladiové akcie – další možností jsou investice do akcií palladiových producentů – viz níže.
Nejlepší palladiové akcie
Akcie palladiových producentů samozřejmě těží z narůstající hodnoty palladia. Představíme vám 2 nejzajímavější akcie těžařů palladia. Existují i další významní producenti palladia, které neuvádíme v našem seznamu, jako jsou například Vale, Stillwater Mining nebo Impala Platinum.
Akcie Anglo American Platinum (AMS)
Anglo American Platinum (ISIN: ZAE000013181 – symbol: AMS (burza v Johannesburgu) – měna: ZAR) je největším světovým producentem platiny s přibližně 38 % podílem na světovém trhu. Společnost se sídlem v Johannesburgu také produkuje palladium v jihoafrických dolech. S produkcí více než 1,2 milionu uncí palladia je Anglo American Platinum druhým největším producentem palladia na světě po ruské společnosti Norilsk Nickel.
Palladium, v důsledku zvýšení cen v roce 2019, představovalo největší podíl na tržbách společnosti ve výši 40 %. O rok předtím to bylo pouhých 30 %. Kromě těžených kovů společnost dodává svým početným zákazníkům také recyklované kovové výrobky. Přibližně 38 % Anglo American Platinum patří mateřské společnosti – surovinovému gigantu Anglo American.
Anglo American Platinum provozuje v Jižní Africe několik dolů, hutí a rafinérií. Vlastní také největší objevené platinové ložisko Merensky Reef v komplexu Bushveld v Jižní Africe. Kromě toho má společnost k dispozici některá vysoce kvalitní ložiska platiny, které by společnosti měly v následujících letech zajistit stabilní těžbu platiny a palladia. Dalšími vedlejšími produkty společnosti jsou rhodium, ruthenium, iridium a osmium.
Akcie Zimplats Holdings (ZIM)
Společnost Zimplats Holdings (ISIN: GB0061284906 – Symbol: ZIM – Měna: AUD) má správní sídlo na britském ostrově Guernsey v Lamanšském průlivu. Jedná se o středně velkého výrobce platiny, palladia, zlata a rhodia. Hlavní burzou, na které se obchoduje s akciemi společnosti Zimplats, je australská burza cenných papírů v Sydney.
Těžební aktivity probíhají v Great Dyke v Zimbabwe, asi 150 km jihozápadně od hlavního města Harare. Great Dyke je pásmo široké 4 až 11 km a dlouhé 550 km, které se táhne napříč Zimbabwe. Obsahuje přibližně 80 % známých zásob kovů platinové skupiny (PGM) v této africké zemi. Společnost Zimplats zde provozuje několik dolů a zařízení na zpracování kovů. Ročně se zde vytěží 500 000 uncí PGM. Ty, se dělí na 55 % platiny a 45 % palladia, což představuje přibližně dvě třetiny prodeje. Zbývající část prodeje tvoří rhodium, zlato nikl a ostatní vedlejší produkty.
Deklarovaným cílem je být vedoucí společností v oboru jak z hlediska výrobních nákladů, tak z hlediska bezpečnosti horníků. Společensky a ekologicky odpovědná těžba je pro společnost rovněž jednou z hlavních priorit.
Cena akcií palladia:
Přečtěte si také:
Další použité zdroje:
PROBST, W. Die besten Palladium Aktien 2022 LYNX [online]. Vydáno 26.5.2022 [cit. 5.12.2022]. Dostupné zde.
Chtěli byste obchodovat na burze? Otevřete si účet prostřednictvím online brokera LYNX. Obchodujte akcie, opce, futures nebo investujte do ETF. A to vše v rámci jednoho investičního účtu. Zjistěte více na: Online broker LYNX
--- ---
--- (---%)Displaying the --- graf
Displaying today's chart
